開啟“藝術金融”時代

 

“藝術金融”促進市場繁榮在很多人看來，藝術本身是對夢想的一種追求，但有好的夢想還得有實現夢想的手段。我們說金錢不是萬能的，但事實上金錢對于藝術領域的促進作用卻是不可否認的。毋庸置疑，經濟層面的合理運作會對藝術品市場的發展起到龐大的推動作用；而相反的，藝術品產業的健全與穩步發展也會在保持經濟穩定，改善產業結構的過程中發揮正面影響。藝術對金融機構的吸引力在持續增強，星星之火開始形成燎原之勢，金融資本不僅染指藝術品拍賣市場，而且以銀行、信托、基金為代表的金融資本介入藝術領域，各種藝術品理財產品以及基于藝術品的金融產品頻頻問世、層出不窮，已成為當今中國藝術品市場的一個顯著特點，促進了藝術市場金融化的繁榮。長期從事藝術金融工作的崔岳表示，藝術金融化至少有兩大好處：第一，大大降低了藝術的參與門檻，投資者投資與交易的是藝術品資產的金融份額，可大可小，可多可少，藝術金融從真正意義上讓藝術品走進了“尋常百姓家”。第二，藝術市場引入了“互聯網思維”，加快了平臺化發展?；ヂ摼W化后，在傳統畫廊（一級市場）、拍賣公司（二級市場）之上，誕生了一個全新的交易平臺。這個平臺的規則是互聯網化的，即：線上終端、自由買賣、大數據系統管理，形成了一套全新的評估定價機制，而且“鼠標說了算”的機制，使整個交易過程更透明、更公正。從這個角度說，藝術金融是互聯網思維在藝術產業上的落地與實踐。

藝術與金融聯姻仍有問題亟待解決藝術與金融就像是一對戀人，郎“財”女“貌”。金融財大氣粗，為百業之首，又助推百業。而藝術是人類寶貴的精神財富，是尚待開發的神秘寶庫，也是人類提高生活品質不可或缺的元素。在國內的藝術金融的模式有很多，但無論哪種模式，都有問題亟待解決。中央財經大學拍賣研究中心主任、法學院副院長劉雙舟表示：“第一就是安全，是指這個模式的風險可控，但是藝術品是非常態化的，介于有形與無形之間的資產，這讓它的安全問題都集中在環節里面，安全和模式沒有關系，而是來源于這個模式經歷的環節。其次是效率，金融活動肯定要求帶來效益。哪個效益更高，是設計金融模式的時候要考慮的問題。恰恰效率問題不是藝術本身的，而是市場角度分析的問題。效率主要指向藝術金融的模式，拍賣、典當、信托、基金、保險等都有效率問題。為什么中國的藝術品市場中，拍賣比較風光，而其他的很難賺錢，因為拍賣有拍賣法，有制度，成立一個拍賣公司有一些要求，從盈利角度來講效率更高。” 隨著“藝術金融化”程度的提高，中國藝術品市場一定大有可為，但風險同樣值得警惕。如何協調藝術與金融之間的關系也是一個值得思考的問題。筆者認為，在藝術金融化的道路上，我們必須拋棄傳統觀點，不斷提高投資技巧，總結鑒藏經驗，在充分研究藝術品交易市場趨勢的情況下，以發展的眼光看待藝術金融化。

關于藝術金融藝術金融，是將藝術品轉化為金融工具，以金融資產納入個人和機構的理財方式。其主要形式有：1、藝術品產權交易；2、藝術基金；3、藝術銀行與信托；4、藝術品按揭與抵押；5、藝術品租賃等。目前占市場主流的是證券化的藝術品產權交易和私募化的藝術基金。不同于傳統概念的藝術品交易，藝術金融作為個人及機構的理財方式，涵蓋三個層面： 1、藝術作品資產化、產權化，包括：藝術品所附屬的物權、版權、債權、股權以及處置權和收益權等； 2、資產入市與產權交易，把藝術品附屬的權益以私有資產的方式上市交易，以完成藝術資產的變現和流通。 3、投資、收益與風險，當藝術資產以金融化方式運作后，客觀上符合“金融三性”規律，即：收益性、安全性、流動性，也就是一般意義上理解的：投資、收益與風險。